新火種
2025-04-11 
【明日主題前瞻】首個！華為DCSAI訓推超融合一體機完成中國信通院專項評估
【今日導讀】
【主題詳情】
首個！華為DCS AI訓推超融合一體機完成中國信通院專項評估
據華為中國政企服務微信號信息，2025年3月，在中國信通院組織的首輪可信AI大模型一體機MoE模型專項評估中，華為DCS AI訓推超融合一體機（FusionCube A3000）完成可信AI大模型一體機MoE模型專項評估，成為國內首個通過該專項評估的產品。
民生證券指出，大國科技博弈持續加劇，AI算力國產化勢在必行，同時政策高度支持提升自主可控算力占比，國產算力迎來重要發展機遇。DeepSeek等頭部模型以及AIAgent的發展也將進一步放大推理算力需求，使用量快速提升推動AI算力需求進入從訓練推動到推理推動的拐點，長期看將加速推理算力需求的提升。
公司方面，蓮花控股已布局算力行業，通過全資子公司蓮花科創控股的孫公司浙江蓮花紫星作為算力業務實施主體，專注于智能中心建設及AI應用生態開發等業務。宏景科技從2023年布局算力業務，通過向客戶提供算力設備集成服務、智能算力服務，提供系統設計、算力供應、安裝部署、測試調優等服務，全方位服務客戶在大模型訓練、推理、科學計算等不同業務場景的各類定制化需求。在智算集群領域，憑借與華為、浪潮等廠商的合作，提供智算中心建設方案。
三星計劃推出首款三折疊手機，2025年折疊屏手機銷量或將突破5000萬臺
據媒體報道，三星首款三折疊手機內部型號為Q7M，公開型號為SM-F968系列，預計今年10月正式發布，采用更大屏幕與復雜鉸鏈設計，延續折疊屏技術優勢，被稱"2019年以來最大創新"。
據多家第三方機構統計，8000元以上的高端市場，折疊屏手機的滲透率已超過17%。展望未來，預計到2025年，折疊屏手機的銷量將突破5000萬臺大關。太平洋證券表示，繼頭部品牌推出或計劃推出折疊屏手機，硬件創新（尤其是中高端機型創新）的焦點逐步轉向折疊屏方向，而中國廠商有望保持全球最大的折疊屏手機市場份額，據IDC預測，中國折疊屏手機出貨量未來5年CAGR將高達19.8%。折疊屏手機產業鏈日趨成熟，新增組件受益最大。
上市公司中，公司方面，宜安科技已為國內多家知名手機終端提供多款液態金屬鉸鏈結構件, 成為折疊屏手機產業鏈上重要的一環。日久光電的光學膜，也稱增透減反膜，主要應用于車載顯示、折疊消費電子等。公司的耐折疊、曲面光學膠正在配合客戶開發中。
谷歌正式發布該專為AI設計的產品，AI基礎設施或迎重大轉變
當地時間4月9日，谷歌在美國舉行了“Google Cloud Next 25”大會，正式發布了專為AI設計的第七代TPU（Tensor Processing Unit）加速器“Ironwood”，單芯片峰值算力可達4,614 TFLOPs。
谷歌表示 "Ironwood" 代表了AI發展和推動其進步的基礎設施的重大轉變：從傳統響應式AI模型轉向提供主動生成的見解和解釋的模型；AI智能體將主動去檢索和生成數據，以協作提供見解和答案，而不僅僅是數據。中原證券指出，人工智能進入算力新時代，全球算力規模高速增長，AI服務器是支持生成式AI應用的核心基礎設施，AI算力芯片為AI服務器提供算力的底層支撐，是算力的基石。AI算力芯片作為“AI時代的引擎”，有望暢享AI算力需求爆發浪潮，并推動AI技術的快速發展和廣泛應用。
上市公司中，科德教育參股的中昊芯英是國內掌握TPU架構AI芯片核心研發技術并實現TPU芯片量產的公司，致力于打造“自研AI芯片+超算集群+預訓練大模型”的產業價值鏈。云天勵飛Deep Edge10芯片系列是云天勵飛自主研發的面向邊緣AI的高性能SoC芯片，采用國產14nm Chiplet工藝，內含國產RISC-V核。目前，DeepEdge10系列芯片已完成Deep Seek R1系列模型、Flash MLA適配和國產鴻蒙操作系統的適配。國科微表示，公司具備提供ASIC相關服務的能力。根據相關資料，ASIC芯片是用于供專門應用的集成電路芯片技術，相對于通用的集成電路，其具有更高的集成度、更低的功耗和更高的性能，被廣泛應用于如通信、計算機、汽車、工業控制、消費電子等領域。
集成電路產業的戰略基礎支柱之一，這個上游核心領域重要性愈發凸顯
機構指出，EDA工具作為集成電路產業上游核心產業，隨著集成電路設計復雜性不斷上升，其重要性愈發凸顯，不僅使得大規模集成電路得以實現，并且在減少芯片設計偏差、提高流片成功率、節省流片費用方面具有重要意義。
EDA軟件貫穿于集成電路設計、制造、封測等環節，是集成電路產業的戰略基礎支柱之一，其支撐著數千億美元的半導體產業以及數萬億美元的數字經濟。EDA工具應用于集成電路設計、制造、封裝、測試等產業鏈各個環節。隨著集成電路產業的快速發展，設計規模、復雜度、工藝先進性等不斷提升，EDA工具的作用更加突出，已成為提高設計效率、加速產業技術進步與革新的關鍵因素。浙商證券指出，國家集中多項政策大力支持EDA國產化，預計2024-2026年國內EDA市場計劃規模將從153億元增長至222億元。
上市公司中，華大九天是國內最早從事EDA研發的企業之一，多年來始終專注于EDA工具軟件的開發、銷售及相關服務，已經成為國內規模最大、產品線最完整、綜合技術實力最強的EDA企業，是“EDA國家工程研究中心”的依托單位。廣立微公告稱，為加快EDA工具的研發進展，公司擬設立控股子公司從事EDA工具的研發工作，并同步設立員工持股平臺建立有效激勵機制。公司擬合計控制標的公司100%的股權，標的公司將納入公司合并報表范圍。
第137屆廣交會境外采購商到會有望保持量穩質升的態勢
第137屆中國進出口商品交易會（廣交會）將于4月15日至5月5日在廣州分三期舉辦。本屆廣交會展覽總面積155萬平方米，展位總數約7.4萬個，參展企業約3.1萬家。其中出口展展位數近7.3萬個，比上屆增加近900家。同日，廣東證監局、廣州市委金融辦、廣州市國資委聯合召開國有上市公司市值管理工作會議，全力貫徹落實中央“穩住股市”相關工作部署，發揮國有上市公司帶頭表率作用，用好市值管理“組合拳”，積極傳遞“穩得住”的信心。
廣交會一直被視作中國外貿的“晴雨表”“風向標”。數據顯示，2024年，中國貨物進出口連續跨過兩個萬億級臺階，達到43萬億元人民幣。出口國際市場份額穩中有進，達到14.7%左右。上海證券認為，物流是實體經濟的“筋絡”，聯接生產和消費、內貿和外貿。必須有效降低全社會物流成本，增強產業核心競爭力，提高經濟運行效率，以更低的資源投入來全面優化物流模式、提升物流質量，以物流業降本增效來帶動企業高質量發展。
上市公司中，中谷物流的航運網絡覆蓋全國25個沿海主要港口與超過50個內河港口，航線網絡覆蓋面廣。三羊馬建立了嚴格完整的商品車物流質量控制體系，有效降低了物流質損，得到客戶高度認可。
12部門：大力發展體育旅游產業，持續增加優質體育消費供給
近日，商務部、國家衛生健康委等12部門印發《促進健康消費專項行動方案》。其中提到，大力發展體育旅游產業。舉辦中國戶外運動產業大會，深入實施“體育賽事進景區、進街區、進商圈”“跟著賽事去旅行”“戶外運動活力山水”等行動，持續增加優質體育消費供給。加快運動用品制造業轉型升級，強化科技賦能和智能應用，推出小體積、便攜式智能健身和戶外運動裝備器材。鼓勵優質科研團隊開展科技攻關，重點支持可穿戴運動電子產品與運動器械發展與迭代、數字體育平臺、業務系統等。
近年來，體育旅游消費市場快速增長。同程旅行平臺上，2024年上半年運動戶外類景區預訂熱度同比上漲108%。上海證券翟寧馨認為，體育及戶外運動的高景氣度或將有效帶動體育經濟相關文旅消費場景的市場需求，體育消費作為新型消費仍有較大增長空間。
上市公司中，探路者產品涵蓋戶外服裝、戶外功能鞋和戶外裝備三大系列，領軍國內戶外用品市場，并成立合資公司經營造雪設備和雪場施工、推出冰雪服裝、運動裝備，投資冰世界等多個冰雪項目。康比特主要產品為運動營養食品以及部分大眾營養食品，公司同時銷售與運動營養食品解決方案和科學健身服務相關的監測、監控儀器及其他器材。
密集增持回購，機構稱該板塊逆周期屬性凸顯
近日，多家電力公司宣布回購增持計劃。4月9日，南方電網公司宣布增持旗下兩上市公司南網儲能和南網能源股份。國家電網4月8日宣布，基于對我國經濟長期向好的堅定信心，積極支持控股上市公司高質量發展，不斷為所有股東創造更高水平的回報，國家電網將推動控股上市公司多措并舉提升投資價值，擇機開展股票回購，鞏固市場信心，助力各方共贏。
國盛證券表示，當前市場波動下，公用事業防御屬性優勢凸顯，高股息標的的市場認同度再度提升，作為“中特估”核心資產，估值有望重塑。電力逆周期屬性凸顯，風格切換與基本面支撐共振，重視布局機會。電力央企的集體增持行動，彰顯股東信心。在短期市場波動下市場風格偏好向下，電力逆周期屬性凸顯。同時，各個電源子版塊具備基本面支撐。隨著增持資金逐步落地，電力板塊有望成為資本市場中兼具穩定性與成長性的優質賽道。
上市公司中，長江電力為三峽集團旗下主要大型水電經營主體，現運營管理長江流域的烏東德、白鶴灘、溪洛渡、向家壩、三峽及葛洲壩六座梯級電站。公司以大型水電運營為主要業務，為全球最大的水電上市公司，目前水電總裝機容量7179.5萬千瓦，其中，國內水電裝機7169.5萬千瓦，占全國水電裝機的16.79%。公司已在《章程》中明確“2021年至2025年每年度的利潤分配按不低于當年實現凈利潤的70%進行現金分紅”。華電國際是中國最大型的綜合性能源公司之一，其主要業務為建設、經營發電廠，包括大型高效的燃煤、燃氣發電機組及多項可再生能源項目。2024年度計劃現金分紅0.21元/股，分紅比例約45.7%。
相關推薦
- 免責聲明
- 本文所包含的觀點僅代表作者個人看法，不代表新火種的觀點。在新火種上獲取的所有信息均不應被視為投資建議。新火種對本文可能提及或鏈接的任何項目不表示認可。 交易和投資涉及高風險，讀者在采取與本文內容相關的任何行動之前，請務必進行充分的盡職調查。最終的決策應該基于您自己的獨立判斷。新火種不對因依賴本文觀點而產生的任何金錢損失負任何責任。
