新火種
2023-12-05 
【明日主題前瞻】追單強勁，AI浪潮下先進封裝領域需求水漲船高
【今日導讀】
【主題詳情】
追單強勁，AI浪潮下先進封裝領域需求水漲船高
據行業媒體報道，超微（AMD）、英偉達（NVIDIA）AI新芯片連發，帶動封測鏈跟著旺。業界人士透露，近期客戶端對AI相關封測追單意愿強勁，整體量能比原本估計高逾一成，日月光投控（3711）、京元電、矽格等廠商可望“賺飽飽”。
業界分析，由于AI需要大量運算，在電晶體達極限后，先進封裝逐漸成為主流，借此把芯片堆疊起來，并封裝在基板上，且根據排列的形式，分為2.5D與3D兩種，此封裝技術的好處是能夠減少芯片的空間，同時還能減少功耗與成本。華鑫證券毛正分析指出，據集微咨詢數據，2022年全球封裝測試市場規模為815億美元左右，預計到2026年達到961億美元，先進封裝有望展現高于封測市場整體的增長水平。
上市公司中，甬矽電子先進封裝占比接近100%，設計客戶優質，稼動率已出現明顯好轉。此外，公司Bump產線加速推進。Bump、RDL、TSV工藝等是先進封裝的前中道工藝需求，其中Bump能力的完善不僅能幫助公司實現一體化先進封裝能力增加附加值，而且能率先幫助公司涉足CoWoS等前沿Chiplet技術。華海誠科在先進封裝領域，公司已成功研發了應用于QFN/BGA、FC、SiP、FOWLP/FOPLP等封裝形式的封裝材料，且相關產品已陸續通過客戶的考核驗證。聯瑞新材部分封裝材料客戶是全球知名企業，公司已配套批量供應了lowα的球硅和球鋁。興森科技在互動易披露，公司生產的FCBGA封裝基板可用于HBM存儲的封裝。
核心系統成本比2020年下降80%，產業進入發展提速的關鍵期
工業和信息化部的最新信息顯示，今年以來，我國氫燃料電池汽車保持良好發展態勢，產業進入發展提速的關鍵期。工信部數據顯示，1-11月，我國累計生產燃料電池汽車5261輛，同比增長35%。在技術方面，燃料電池系統成本下降到每千瓦3000塊錢，比2020年降低了80%。
截至2022年年底，根據NDANEV的統計數據，五大示范城市群累計接入氫燃料汽車10564輛，其中2022年氫燃料電池車新增接入2827輛，年均增長率為32.73%。國金證券指出，氫燃料電池電池汽車市場化進程加速，2025年政策規劃突破10萬輛。根據各地政策目標推廣量統計，2025年氫燃料電池汽車保有量超10萬臺，以2021年氫燃料電池汽車保有量約9000臺為基準測算，則2021-2025年示范期內車輛年復合增速達90.6%。
上市公司中，雄韜股份正在開發一體化電堆及其系統，其中具制備氫氣和發電功能。公司把氫燃料電池視為戰略發展方向之一，在氫能產業鏈上已完成制氫、膜電極、燃料電池電堆、燃料電池發動機系統、整車運營等關鍵環節的卡位布局。德爾股份在產業鏈前端布局了電堆核心零部件的相關技術，其中膜電極產品已開展試制工作并驗證生產工藝和產品性能。昇輝科技控股子公司昇輝新能源已通過股權投資參股鴻基創能、國鴻氫能和飛馳汽車三家氫能頭部企業，形成從燃料電池核心零部件到氫燃料電池系統，再到氫能源整車的產業鏈布局。
蘋果該領域研究正在升溫，相比上一代技術有了更大的飛躍
科技記者馬克?古爾曼發帖稱，蘋果正將更多的注意力轉向6G，據古爾曼介紹，蘋果公司還在不斷招聘工程師來研發6G，現在，蘋果官網出現了一個非常具體的招聘信息：作為蜂窩平臺架構師，你將推動和協調6G參考架構的設計和建模。
相比5G而言，6G有了更大的飛躍，未來隨著感知與AI技術自發射/接收設備向網聯設備擴展，6G可能開啟萬物智聯時代。銀河證券指出，基于6G整體研究節奏，以及WRC-23討論頻譜需求催化情況，6G的關注度或提前到來。6G超大規模天線陣列ELAA-MM變64T64R為256T256R，再度重構基站產業鏈，天線、濾波器、功率放大器、PCB量價齊升。
上市公司中，信科移動在6G的研究上，公司作為國內IMT-2030（6G）推進組的核心力量，已牽頭或參與承擔了科技部重點研發計劃“寬帶通信與新型網絡”專項中的10項6G課題。通宇通訊在5.5G、6G的天線領域已有相關技術積累。中京電子已針對6G通信相關新工藝、新材料和新產品進行研發立項，并結合客戶需求加快新產品導入。
GPTs數量已超3萬個，機構看好爆款AI應用持續推動產業端變革
據GPThunter，截至2023年12月3日，OpenAI推出的“用戶定制版GPT”GPTs數量已超過32301個。
GPTs的定義是用戶為特定目的創建的ChatGPT版本。GPTs無需代碼，僅通過自然語言交互即可創建，任何人都可以創建量身定制的GPTs用于日常生活、特定任務、工作或家庭中獲得更多便利以提升效率。GPTs創造性的促進人工智能從工具向AI Agent形態轉變。華西證券認為，GPT應用制作的門檻大幅降低，越來越多的AI原生應用會不斷涌現，看好爆款應用持續推動產業端變革，數據等相關產業亦有望因此受益。
上市公司中，萬興科技表示，萬興播爆/Virbo是公司打造的一款面向全球在線營銷、跨境電商及直播領域用戶的AIGC數字人營銷短視頻創作和直播軟件，內置180多款數字人形象、上百套視頻模板、10萬+資源素材，以及120+語種配音，不僅支持一鍵切換虛擬人、場景、聲音和語種，幫助用戶快速生成海量營銷視頻，還支持數字人直播、直播推流、實時互動、AI智能腳本、AI翻譯等功能。視覺中國始終保持開放的合作關系，將充分發揮海量、高質量、版權合規的數據集價值，與算力、算法戰略合作伙伴一起合作打造專有的垂類AIGC視覺圖像模型，共同探索全新的商業模式。焦點科技在商品文本描述自動生成、智能客服等業務方向運用了AI相關技術。公司也始終關注新的AI技術應用與發展，目前研發端已接入ChatGPT模型進行研究，正在積極探索ChatGPT的技術應用。
馬斯克宣布旗下首款AI助手將向用戶開放，AI多模態能力持續演進
據媒體報道，馬斯克12月3日在社交平臺上發文稱，Grok將直接包含在X的Premium+訂閱服務中，其訪問權限將在未來一周左右慢慢向用戶開放，而優先級取決于訂閱時間。據悉，Grok是馬斯克旗下的人工智能初創公司xAI上個月推出的首款AI助手，Grok使用來自公開數據的數十億個數據點進行訓練，它還將能夠實時訪問X平臺，因此與其他生成式人工智能相比這是一個巨大的優勢。
民生證券認為，以Pika和Runway等公司為代表的AI生視頻技術持續革新，AI多模態能力持續演進，更廣泛的應用場景如影視、游戲、營銷、電商、教育等，有望迎來生產工具層的革新，推動更高效且優質的內容創作。三個方向有望重點演繹：1）具備優質視頻化內容資產儲備的公司；2）已有相關多模態產品布局且產品有望近期上線的公司；3）核心業務的應用場景有望受益的公司。
公司方面，完美世界已成立AI中心，大力研究及推行AI技術的學習與應用。目前公司已將AI相關技術應用于游戲中的智能NPC、場景建模、AI繪畫、AI劇情、AI配音等方面。漢王科技的漢王電紙辦公本、電紙學習本系列產品已搭載大模型等多種AI能力。公司智能電紙辦公本的會議紀要生成、文章創作等功能模塊應用了AI模型，另外在辦公本上還內置了AI助手供使用者調用。
首次超過6萬億，2022年全國教育經費總投入公布
教育部、國家統計局、財政部近日發布了2022年全國教育經費執行情況統計公告。公告顯示，2022年全國教育經費總投入為61329.14億元，首次超過6萬億元，比上年增長5.97%。國家財政性教育經費為48472.91億元，比上年增長5.75%，占國內生產總值的比例為4.01%，做到了“一般不低于4%”。全國一般公共預算教育經費為39256.96億元，比上年增長4.79%，占一般公共預算支出的比例為15.07%。
2021年來受政策及疫情影響，市場對教育行業由于恐慌情緒致預期降至絕對冰點，但實際優質教育企業仍在頑強生存探索。分析師認為，經過3年雙減落地，目前監管及供需基本達到新的平衡狀態，具備成長路徑，當前相關公司業績變化只是政策及供需變化下的水到渠成，樂觀看待未來3-5年板塊成長性，對于政策及板塊恐慌情緒和預期變化或推動估值逐步上移。
上市公司中，博通股份參股西安交通大學城市學院，持有70%股份，該學院當選全國鴻蒙端云智能行業產教融合共同體副理事長單位，通過校企合作及彈性學制，為學生提供更多的實踐機會和學業選擇，增強就業的核心競爭力。傳智教育IT短期培訓包括以“黑馬程序員”為品牌的現場培訓、以“博學谷”為品牌的線上培訓，并且于2019年開始試運營面向青少兒的在線編程教育培訓。
OpenAI在中國申請GPT-6、GPT-7商標，此前稱GPT-5已在訓練中
近日，歐愛運營有限責任公司申請多枚“GPT-6”“GPT-7”商標，國際分類為科學儀器、網站服務，當前商標狀態均為等待實質審查。目前，ChatGPT4.0是OpenAI公司旗下最新一代人工智能聊天機器人模型。此前OpenAI CEO SamAltman透露，OpenAI正在積極開發下一代AI模型GPT-5。盡管發布時間表未定，但他明確表示需要更多數據來訓練這一模型。
目前，OpenAI旗下的ChatGPT主要基于大型語言模型生成內容，而這些模型目前完全是依靠互聯網上可用的開源數據上訓練出的。華鑫證券表示，隨著數據要素政策走深走實、催化效果逐步顯現，數據資源重要性日益凸顯，直接持有以及間接持有數據資源的企業因掌握主導權，有望成為最大受益方。
上市公司中，中國科傳是目前國內擁有科技圖書和期刊內容資源最多的出版單位之一，同時公司持有萬方數據15%的股份。海天瑞聲推出中文千萬輪對話語料庫DOTS-NLP-216。公司公告擬定增用于大模型數據集產品建設。
相關推薦
- 免責聲明
- 本文所包含的觀點僅代表作者個人看法，不代表新火種的觀點。在新火種上獲取的所有信息均不應被視為投資建議。新火種對本文可能提及或鏈接的任何項目不表示認可。 交易和投資涉及高風險，讀者在采取與本文內容相關的任何行動之前，請務必進行充分的盡職調查。最終的決策應該基于您自己的獨立判斷。新火種不對因依賴本文觀點而產生的任何金錢損失負任何責任。
