新火種
2023-11-03 
【明日主題前瞻】小米14系列賣爆了，打破了平臺近一年單品銷售紀錄
【今日導讀】
【主題詳情】
小米14系列賣爆了，打破了平臺近一年單品銷售紀錄
京東平臺數據顯示，小米14超iPhone15Pro首銷量，打破了平臺最近一年來的單品銷售紀錄。根據目前各平臺銷售情況及線下銷售反饋，因小米14系列銷售火爆，購買已需排隊等待發貨。
據了解，小米14系列是第一款搭載澎湃OS的手機，國內版首批設備（手機、平板、電視、手表、音箱、攝像機六類）于今年12月開始推送正式版，國際版首批明年一季度開始推送正式版。民生證券認為，據Canalys數據2023Q3全球智能手機出貨量僅下跌1%，其中小米市場份額創下2021Q3以來新高達14%，位列第三。2023年，小米手機全球出貨量已實現連續兩個季度的環比穩健增長。未來，伴隨小米高端化產品戰略推進及全球化布局，其手機業務將重拾增長超預期。
上市公司中，昀冢科技精密電子零部件產品目前主要應用在智能手機攝像頭中的音圈馬達VCM和攝像頭模組CCM中，公司直接客戶主要為各大VCM馬達廠商和CCM模組廠商，華為是公司產品的終端客戶之一，公司終端客戶還包括小米、VIVO、OPPO、榮耀、傳音等其他手機終端廠商。勝宏科技具備70層高精密線路板、24層六階HDI線路板的研發制造能力；公司的高密度多層VGA（顯卡）PCB、小間距LEDPCB市場份額全球第一；公司產品最終廣泛應用于亞馬遜、Facebook、谷歌、小米等國內外眾多知名品牌。宇環數控產品可用于智能手機中框、后蓋及按鍵等外觀件的磨削拋光，公司部分下游客戶為華為、小米等國內電子品牌企業提供制造服務。
存儲芯片再漲價，行業龍頭逐季調漲20%
存儲巨頭再一次加大漲價力度。據媒體援引半導體業內多位消息人士消息稱，三星本季度將NANDFlash芯片報價調漲10%至20%之后，已決定明年一季度與二季度逐季調漲報價20%，此舉遠超業界預期。
值得注意的是，信達證券此前援引行業消息稱，近日三星向客戶公布Q4官價，MobileDRAM合約價環比漲幅預估將擴大至11%-25%；NANDFlash方面，UFS4.0漲幅約2%左右，eMCP、uMCP漲幅不等，平均漲幅20%以上。國金證券樊志遠分析指出，隨著主要廠商控產持續進行，以及原廠、終端與渠道庫存去化，疊加終端市場需求復蘇，存儲芯片有望在23年四季度開始價格反彈，開啟新一輪上漲周期。而作為存儲芯片的生產者，以及存儲市場最為重要的環節，我們認為存儲芯片廠商有望最為受益。
上市公司中，金太陽參股公司中科聲龍自行設計研發的芯片已實現量產并銷往境內外客戶。公司表示，中科聲龍在基于3D異質集成的大規模存算一體芯片領域處于業界領先水平。江波龍聚焦存儲產品和應用，提供消費級、工規級、車規級存儲器以及行業存儲軟硬件應用解決方案。目前公司已形成嵌入式存儲、固態硬盤（SSD）、移動存儲及內存條四大產品線，擁有行業類存儲品牌FORESEE和國際高端消費類存儲品牌Lexar（雷克沙）。據Omdia，2021年Lexar存儲卡市場份額位列全球第二，閃存盤位列全球第三。公司自研存儲芯片出貨量累計已超1000萬顆，同比+70%。大港股份全資子公司上海旻艾定位于中高端IC測試，主打12英寸、8英寸的CP服務以及QFP、BGA、DIP、SOP、QFN等封裝芯片測試，產品類型包括FPGA、射頻、AI、存儲、圖像處理、高性能處理等。
英特爾等巨頭力推AI PC，市場有望量價齊升
英特爾和AMD最新公布的財報進一步證明個人電腦（PC）市場正在加速復蘇，這對在疫情后一直受困于供應過剩的電腦行業是個好兆頭。兩家公司的高管在財報電話會議上談到了PC市場的穩定，并表示他們預計人工智能（AI）的整合將促進增長。
10月31日，英特爾、聯想集團、愛奇藝在北京召開發布會，三家企業簽署合作備忘錄，將攜手加速AI變革在應用端的落地，意味著三方發揮各方優勢，在AI PC領域展開深度合作。AI技術正在從云端向邊緣端推進，傳統智能終端硬件正向AI化邁進。PC作為重要終端正開啟新的AI周期，兼容AI功能的PC將提供更高的計算能力和數據存儲能力，重構用戶使用體驗。東吳證券研報指出，AIGC應用的部署在提升用戶體驗、促進換機需求增長的同時也對PC硬件提出更高要求，硬件加速模塊在PC的滲透率提升有望提高PC單價，疊加換機周期的加速PC行業有望迎來量價齊升。
上市公司中，長盈精密的產品的下游應用終端包括手機、筆記本電腦、平板電腦、可穿戴設備等。在消費電子業務方面，公司近年來配合客戶供應折疊機型的關鍵零部件并實現北美大客戶新型號筆電項目量產，同時在AR/VR領域與核心客戶建立了長期戰略合作關系。長信科技表示，華為作為公司最大、最重要、全方位的合作伙伴，從中大尺寸到中小尺寸到小尺寸（包括PC、Pad、手機、可穿戴產品等）等產品均由我司提供，且多款產品是獨供。智動力主要從事消費電子功能性器件、結構性器件、光學組件、散熱組件及可穿戴組件的研發、生產和銷售，為客戶提供智能手機、平板電腦、智能穿戴、智能家居等消費電子產品及新能源汽車的一體化解決方案。
新能源汽車的核心組件，整車成本中的占比為7%至10%
據媒體報道，在11月1日舉辦的2023年全球新能源與智能汽車供應鏈創新大會上，清華大學計算機科學與技術系教授李兆麟表示，目前汽車芯片短缺已大幅緩解，不過，汽車芯片特別是車規級MCU以及IGBT芯片依然是汽車芯片短缺的主角。
IGBT作為一種絕緣柵雙極型晶體管，具有優良的性能和廣泛的應用，被譽為電子行業的"CPU"。在新能源汽車中，IGBT模塊的價值非常高。根據OFweek的數據，電機驅動系統在整個新能源汽車的制造成本中占15%至20%，而其中IGBT的成本約占電機成本的50%。因此，可以計算出IGBT在整車成本中的占比為7%至10%。根據2023年9月富昌電子發布的2023Q3數據，全球范圍內的功率電子五大品牌（意法半導體、英飛凌、美高森美、艾賽斯和仙童半導體）最長IGBT產品交貨周期達54周，和前期持平，依舊表現緊張。方正證券指出，隨著新能源汽車市場的快速發展，IGBT在該領域的需求將迅速增長，新能源汽車領域的市場規模和占比增加或將成為IGBT行業的一個重要推動因素。
上市公司中，揚杰科技IGBT、MOSFET及二三極管產品均有運用于新能源汽車領域，公司已經直接向賽力斯和比亞迪供貨，其中塞力斯問界系列均搭載公司產品。維科精密新能源汽車方面，公司已布局新能源三電系統、智能駕駛及清潔能源領域等產品，其中IGBT功率模塊部件有較強的競爭優勢。中芯集成表示，根據公司披露的《半年度報告》，公司應用于車載、工控領域核心芯片的IGBT產能達到8萬片/月；SiC新建產能2000片/月。此外公司還擁有MOSFET產能6.5萬片/月、MEMS產能1.1萬片/月、HVIC產能5000片/月。
華為問界官宣新M7交付創歷史新高，產業鏈或將充分受益
11月1日，AITO汽車微信公眾號數據顯示，AITO問界系列交付新車12700輛，其中問界新M7交付新車10547輛，單車型單月交付破萬，創歷史新高，問界全系10月大定達到57829輛。問界新M7上市50天累計大定突破80000輛。為進一步提升交付能力，問界新投入超過10個億資金，保質保量保交付。
西南證券認為，華為依托三大平臺、五大智能系統解決方案，具備汽車智能網聯化全產業鏈布局。在華為賦能下，車企市場競爭力提升，中短期華為合作全新車型上市密集，產品銷量有望超預期，相關產業鏈標的將充分受益。
公司方面，隆基機械目前主要為賽力斯m5、m7新能源汽車批量供應汽車制動盤等制動部件產品。 雙林股份的產品有直接或間接供貨給問界、賽力斯等新能源車型，供貨的產品主要包括輪轂軸承、飾件產品、座椅水平驅動器等。
阿里平頭哥發布首顆SSD主控芯片，機構稱行業調整周期尾聲將至
在2023云棲大會上，阿里巴巴平頭哥發布旗下首顆SSD主控芯片鎮岳510，該芯片為云計算場景深度定制，實現4μs超低時延，誤碼率低至10^-18。鎮岳510將率先在阿里云數據中心部署，可應用于AI、在線交易、大數據分析、高性能數據庫、軟件定義存儲等業務場景。
南京證券發布研報稱，從國內半導體需求的周期反轉順序來看，射頻>存儲、CIS>模擬>功率，目前國內優質的射頻公司2H23庫存已經消化到1H21水平，接下來需求反轉會輪動到存儲板塊，目前存儲板塊近期已經出現漲價現象。隨著下半年國內手機品牌陸續推新以及iPhone15系列發布，上游出貨壓力將逐步緩解，存儲芯片調整周期尾聲將至，整個存儲市場有望迎來拐點。
公司方面，德明利兼具存儲模組與主控芯片，橫向布局光芯片：以移動存儲為基，不斷完善SSD和嵌入式存儲的產品矩陣，同時深耕主控領域。銀信科技是華為存儲的一級經銷商，是華為IT（存儲）和數通安全的CSP4鉆服務伙伴，合作主要涉及的產品包括服務器、存儲、數通安全、視訊幾大類。
vivo重磅官宣自研“藍河操作系統”
繼幾年前華為發布了HarmonyOS、前段時間雷軍也官宣了小米澎湃OS后，如今又有第三家國產手機品牌邁上了自研操作系統的道路。vivo開發者大會上，藍河操作系統BlueOS正式亮相。
智能手機操作系統是一種運算能力及功能比傳統功能手機更強的操作系統，使用最多的操作系統有Android、iOS、Symbian、WindowsPhone和BlackBerryOS。根據知名調研機構Counterpoint最新發布的手機操作系統市場調查報告顯示，2023年第一季度，在中國市場，鴻蒙操作系統的市占率為8%，是安卓、iOS之外的第三大手機操作系統。國海證券研報預計，2027年中國智能手機操作系統市場規模約915億元。
上市公司中，軟通動力與vivo合作，在西部地區建立的第一個研發中心，將主要致力于手機軟件、IT運維、測試專項、互聯網等領域的研發工作，公司還是華為鴻蒙+歐拉+高斯基礎軟件全鏈供應商?；鄄┰仆镺PPO、VIVO、榮耀等其他頭部手機廠商所提服務主要為外場測試服務。
友達與錼創合作建MicroLED產線
友達10月31日董事會通過，擬與錼創簽訂產線建置合約，由錼創協助友達于龍潭廠區建置1條6吋MicroLEDChiponCarrier（以下簡稱：COC）生產線，并提供TurnkeySolution（統包解決方案），合約金額為新臺幣7億元。
MicroOLED微顯示器件具有OLED自發光、薄、輕、視角大、響應時間短、發光效率高等優異特性，而且更容易實現高PPI、體積小、易于攜帶、功耗低等應用效果，智慧手表是MicroLED技術的第一個商品化產品。分析師認為，目前全球MicroLED的市場需求殷切，產能供不應求，未來應用還會擴及至高階TV以及車用顯示，讓MicroLED進一步走入市場。
上市公司中，乾照光電募投項目“Mini/Micro、高光效LED芯片研發及制造項目”達產后，每年將新增636萬片的MiniLEDBLU、MiniLEDGB、MicroLED芯片、高光效LED芯片生產能力。維信諾已投產AMOLED產線，公司將持續提升其運營水平，已布局的新技術microLED方向持續投入技術研發，該中試線已建成并實現首個樣品的流片點亮。
相關推薦
- 免責聲明
- 本文所包含的觀點僅代表作者個人看法，不代表新火種的觀點。在新火種上獲取的所有信息均不應被視為投資建議。新火種對本文可能提及或鏈接的任何項目不表示認可。 交易和投資涉及高風險，讀者在采取與本文內容相關的任何行動之前，請務必進行充分的盡職調查。最終的決策應該基于您自己的獨立判斷。新火種不對因依賴本文觀點而產生的任何金錢損失負任何責任。
